Vuelta prevista

La vuelta prevista de una inversión es exactamente lo que dice. El rendimiento de la mayoría de los capitales invertidos es incierto, no obstante es posible describir las vueltas futuras estadístico como distribución de probabilidad. El medio de esta distribución es la vuelta prevista.

Tome un ejemplo muy simplificado. Suponga que sabemos que una seguridad particular, durante el próximo año, cualquiera:

subida el 25%, con una probabilidad del 50% que sucederá esto, o
caída el 20% con una probabilidad del 50%

Entonces:

Vuelta prevista = (el 25% el ×50%) - (el 20% el ×50%) = 2.5%

Para una seguridad verdadera las vueltas posibles son más numerosas. El ejemplo antedicho es también poco realista en que la vuelta prevista no puede ocurrir realmente sí mismo. En la mayoría de los casos verdaderos no sólo puede la vuelta prevista ocurrir, pero es probable estar bastante cerca del nivel más probable de vuelta.

Mientras que hay un riesgo a las vueltas previstas, qué materias a los inversionistas no son el riesgo a las vueltas en la seguridad (es decir el volatilidad de esa seguridad) solamente la parte de esa volatilidad ese correlativos con los movimientos en el mercado. Esto es porque el impacto en una lista de la volatilidad que no se correlaciona con los movimientos en el mercado se puede diluir a los niveles insignificantes por diversificación. La volatilidad que correlaciona con el mercado no puede ser. Este riesgo es medido por beta de una seguridad.

Vuelta prevista

Hogar

Índice alfabético: A~B C D~H I~O P~R S~Z

Categorías